全球氣候變暖將對人類賴以生存的自然生態(tài)環(huán)境造成巨大破壞，而人類活動產(chǎn)生的溫室氣體排放（主要是二氧化碳排放）是自20世紀(jì)中期以來全球氣候變暖的主要原因。作為全球最大的發(fā)展中國家以及最大的二氧化碳排放國，中國高度重視應(yīng)對氣候變化問題，積極采取多種措施推進(jìn)節(jié)能減排、促進(jìn)低碳經(jīng)濟轉(zhuǎn)型。碳排放權(quán)交易市場（簡稱為“碳市場”）由于具有靈活性、節(jié)省成本和有效性等優(yōu)點，被認(rèn)為是減少全球溫室氣體排放、應(yīng)對氣候變化的有效手段。2011年中國政府在“十二五”規(guī)劃中正式提出逐步建立碳市場，2013－2016年北京、天津、福建等地區(qū)先后啟動碳市場試點，2021年全國碳市場在發(fā)電行業(yè)率先啟動線上交易。2021年政府工作報告強調(diào)扎實做好碳達(dá)峰、碳中和各項工作，其工作之一即為加快建設(shè)碳市場。未來中國有望建成全球覆蓋溫室氣體排放規(guī)模最大的碳市場，這將成為應(yīng)對全球氣候行動的重要一步。因而，研究中國碳市場的碳減排效應(yīng)具有重要的理論和現(xiàn)實意義。

自2011年碳市場建設(shè)規(guī)劃的提出至2021年全國碳市場線上交易的啟動，碳市場在中國的發(fā)展已近10年。在此期間，碳市場是否成為中國應(yīng)對氣候變化的有效手段呢？相比歐美等西方發(fā)達(dá)國家，中國碳市場建設(shè)起步晚，覆蓋主體多為國有企業(yè)，且存在立法滯后、市場機制薄弱等問題，但這似乎并不影響北京等地區(qū)碳市場的履約率及其碳減排效應(yīng)。但是，如果碳市場機制薄弱、市場運行效率低，那么碳市場是通過何種渠道督促控排主體履約進(jìn)而實現(xiàn)碳減排效應(yīng)呢？對于該問題，已有相關(guān)研究并未給予充分闡述和解釋?？紤]到中國傳統(tǒng)行政干預(yù)型環(huán)境規(guī)制工具（如環(huán)境目標(biāo)責(zé)任的逐層分解、對地方政府的環(huán)境責(zé)任考核等方式）的主導(dǎo)地位，以及當(dāng)前北京等地區(qū)碳市場覆蓋主體多為國有企業(yè)、碳市場機制薄弱等國情，一個合理的猜測是：控排主體基于碳交易激勵機制以及受政府行政管控兩大原因，積極實現(xiàn)碳減排，在實現(xiàn)市場收益的同時也能完成相關(guān)責(zé)任考核目標(biāo)或免受相應(yīng)懲罰。其中，碳市場中的政府行政管控可能體現(xiàn)為政府通過行政干預(yù)方式（如將控排主體的履約行為納入相關(guān)環(huán)境責(zé)任考核體系或?qū)ξ绰募s行為制定相應(yīng)的行政懲罰措施等）直接督促控排主體履約，而當(dāng)前控排主體多為國有企業(yè)的市場特征又為政府有效督促控排主體履約提供了現(xiàn)實基礎(chǔ)。

研究發(fā)現(xiàn)

吳茵茵、齊杰、鮮琴和陳建東發(fā)表在《中國工業(yè)經(jīng)濟》2021年第8期的論文《中國碳市場的碳減排效應(yīng)研究——基于市場機制與行政干預(yù)的協(xié)同作用視角》基于中國碳市場存在 “重履約輕交易”的普遍現(xiàn)象，提出中國碳市場基于市場機制與行政干預(yù)的協(xié)同作用促進(jìn)碳減排的理論猜想，并分別從理論和實證兩個角度闡明和檢驗北京等8個試點地區(qū)碳市場促進(jìn)碳減排的內(nèi)在機制與實際效果。

研究發(fā)現(xiàn)，北京等8個試點地區(qū)碳市場能夠顯著降低本地區(qū)的碳排放總量與碳強度，且未對地區(qū)生產(chǎn)總值產(chǎn)生不利沖擊。不過，進(jìn)一步研究發(fā)現(xiàn)，以碳價和市場流動性衡量的碳交易市場機制均未能產(chǎn)生顯著的碳減排效應(yīng)，以相對市場交易規(guī)模衡量的碳交易市場機制僅能部分解釋碳市場的碳減排效應(yīng)。因而，總體而言當(dāng)前試點地區(qū)碳市場的碳交易市場機制作用有限。既然碳交易市場機制的作用有限，那么又是什么因素強化了試點地區(qū)碳市場的碳減排效應(yīng)呢？本文的理論研究闡明，當(dāng)碳市場的發(fā)育度低、碳交易市場機制不完善時，面臨碳減排壓力的地方政府可以通過增強管控的方式促進(jìn)控排主體履約，碳交易市場機制越不完善，預(yù)計政府管控對碳市場的影響越強烈。在實證研究方面，當(dāng)以國有企業(yè)占比等指標(biāo)衡量政府對控排主體的管控力度（即行政干預(yù)力度）時，實證結(jié)果顯示，行政干預(yù)能夠顯著增強試點地區(qū)碳市場的碳減排效應(yīng)。因而，政府對碳排放行為的行政管控是當(dāng)前試點地區(qū)碳市場實現(xiàn)碳減排效應(yīng)的重要推力。另外，在地區(qū)異質(zhì)性方面，研究發(fā)現(xiàn)北京碳市場的碳減排效應(yīng)最強，上海、深圳碳市場次之，而廣東、湖北碳市場的碳減排效應(yīng)整體略弱；在減碳降污協(xié)同效應(yīng)方面，研究發(fā)現(xiàn)試點地區(qū)碳市場在實現(xiàn)碳減排效應(yīng)的同時，也在一定程度上抑制了二氧化硫排放與空氣污染。

研究啟示

第一，進(jìn)一步發(fā)展和完善地區(qū)及全國碳市場的制度建設(shè)，增強碳交易對碳減排行為的市場激勵作用，逐步建立市場機制在碳市場領(lǐng)域的主導(dǎo)作用。雖然行政干預(yù)與碳市場均能通過數(shù)量控制實現(xiàn)既定的碳減排目標(biāo)，但相比行政干預(yù)型碳減排工具，碳市場的顯著優(yōu)勢在于通過碳交易降低減排成本，進(jìn)而能夠?qū)崿F(xiàn)既定減排目標(biāo)下的減排成本最小化。本文研究發(fā)現(xiàn)，雖然試點地區(qū)的碳市場具有顯著的碳減排效應(yīng)，但碳交易在其中發(fā)揮的作用有限。雖然地方政府通過行政干預(yù)也能督促控排主體履約，但市場機制的功能性缺失將使得碳市場政策“名不副實”，控排主體也難以通過市場機制降低環(huán)境遵從成本，中國的碳減排政策也難以從行政干預(yù)型轉(zhuǎn)為更經(jīng)濟有效的市場激勵型。因而，已開展碳市場的地區(qū)應(yīng)繼續(xù)加強碳市場的制度建設(shè)，如完善碳排放數(shù)據(jù)的統(tǒng)計、核查、報送等制度，建設(shè)組織良好、功能完善的交易平臺和第三方服務(wù)機構(gòu)，鼓勵碳金融產(chǎn)品創(chuàng)新等。全國碳市場的開展應(yīng)注重統(tǒng)一碳交易平臺的建設(shè)，需把督促控排主體履約以及推動控排主體通過碳交易降低減排成本置于同等重要地位。

第二，碳市場建設(shè)應(yīng)當(dāng)正確處理政府與市場的角色定位，科學(xué)合理界定政府與市場的行為邊界，最大程度發(fā)揮市場機制與行政干預(yù)的協(xié)同促進(jìn)作用。雖然一些研究指出中國政府對市場的控制和干預(yù)、國有企業(yè)占據(jù)主導(dǎo)地位等使得中國在建設(shè)以市場為基礎(chǔ)的碳交易平臺方面存在困難（Liu et al., 2015），但不可否認(rèn)，在市場化減排機制尚未有效建立之前，政府加強對碳排放行為的管控是實現(xiàn)既定碳減排目標(biāo)的有力手段，有效的政府運作也是碳交易平臺迅速建立與運轉(zhuǎn)的強有力保障。本文研究發(fā)現(xiàn)，政府對市場可行使的管控力度越大，則碳市場試點地區(qū)越能在不影響經(jīng)濟發(fā)展的前提下降低碳排放。然而，行政干預(yù)的有效性并不意味著行政干預(yù)越多越好，碳市場的建設(shè)與完善應(yīng)正確處理政府與市場的角色定位。通常而言，政府應(yīng)當(dāng)通過完善交易平臺建設(shè)、強化交易監(jiān)管、完善相關(guān)法律法規(guī)等為控排主體創(chuàng)建高效率運行的碳市場，以完善的碳交易制度激勵控排主體基于成本效益原則參與碳交易，通過碳交易節(jié)約減排成本進(jìn)而實現(xiàn)既定碳減排目標(biāo)。

第三，實現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)需要在總結(jié)試點經(jīng)驗的基礎(chǔ)上加快推進(jìn)全國碳市場建設(shè)。為實現(xiàn)2030年前碳達(dá)峰、2060年前的碳中和的氣候行動目標(biāo)，中國需繼續(xù)深入挖掘各碳排放主體的碳減排潛力。在全國范圍內(nèi)采用市場機制替代傳統(tǒng)的行政干預(yù)促進(jìn)碳減排，能夠有效降低整個經(jīng)濟社會的碳減排成本。加快推進(jìn)全國碳市場建設(shè)、建立覆蓋更多行業(yè)的全國統(tǒng)一碳交易平臺是中國實現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)的重要舉措之一。相比地區(qū)碳市場，全國碳市場將更大范圍內(nèi)的排放主體納入控排與市場交易范疇，這不僅避免了地區(qū)之間可能存在的“碳泄漏”效應(yīng)，也能在更大程度上平滑各控排主體的碳減排成本，實現(xiàn)全國范圍內(nèi)的碳減排成本最小化。